银轮股份获国海证券买入评级2024年H1归母净利润同比+41%

　　研报预计公司2024-2026年实现营业总收入138、169、198亿元，同比增速为25%、23%、17%；实现归母净利润8.81、11.45、14.25亿元，同比增速为44%、30%、24%。研报认为，银轮股份在经营制度改革、海外业务盈利能力、新业务持续开拓等正向因素影响下，公司业绩有望持续高增，因此维持对银轮股份的“买入”评级。

　　风险提示：原材料价格持续上涨；销量不及预期；新客户拓展不及预期；新工厂产能爬坡不及预期；海外市场拓展不及预期；新品研发进度不及预期。